進(jìn)行投資組合是安全性與收益性的雙重需要，考慮風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的組合，為了安全性需要組合無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，為了收益性需要組合風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)。
因?yàn)榭紤]到如何組合風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，由于任意兩個(gè)相關(guān)性較差或負(fù)相關(guān)的資產(chǎn)組合，得到的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)都會(huì)大于單獨(dú)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)，因此不斷組合相關(guān)性較差的資產(chǎn)，可以使得組合的有效前沿遠(yuǎn)離風(fēng)險(xiǎn)。
另外，相同的資產(chǎn)類別（比如股票型基金）他們的相關(guān)性過(guò)大，所以即便把資產(chǎn)分散投資在不同風(fēng)格、主題、行業(yè)的股票型基金里面，仍然會(huì)有30%-50%的一個(gè)虧損，甚至遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了所能承受的最大虧損。
把資金分散投資于不同的資產(chǎn)類別上面，在不同風(fēng)險(xiǎn)收益特性的品種之間進(jìn)行配比，這就是投資組合，也叫資產(chǎn)配置。
投資組合是由投資人或金融機(jī)構(gòu)所持有的股票、債券、金融衍生產(chǎn)品等組成的集合。目的是分散風(fēng)險(xiǎn)。投資組合可以看成幾個(gè)層面上的組合。
還有，在投資上的正確的做法是把資金分散投入到5-8只不同類型的資產(chǎn)里面，并根據(jù)自己的的風(fēng)險(xiǎn)承受和預(yù)期收益調(diào)整每一部分的資金配比，最后精心照看好這些資產(chǎn)。
